В соответствии с Декретом КабМина Украины «О валютном регулировании и валютном контроле» к валютным операциям относятся: 1. Операции, связанные с переходом права собственности на валютные ценности за исключением операций между резидентами в валюте Украины. 2. Операции, связанные с использованием валютных ценностей в международном обороте как способа платежа с передачей задолженности и других обязательств, предметом которых выступают вал. ценности. 3. Операции, связанные с ввозом, переводами и пересылкой на территории Украины, а также за ее пределы. Принципы осуществления вал. операций в Украине, обязанности юр. и физ.лиц в отношении владения, пользования и распоряжения вал. ценностями, а также ответственность за нарушение вал .законодательства определены Декретом КабМина Украины «О валютном регулировании и валютном контроле». Для осуществления вал.операций банкам необходима лицензия на основании постановления НБУ «О порядке осуществления контроля и получения лицензии по экспортным, импортным и лизинговым операциям»(№136 от 24.03.99). При реализации полномочий НБУ устанавливает требования, на базе которых определяется готовность КБ к осуществлению операций в ин.валюте. Лицензии КБ: Генеральная - право на совершение КБ полного круга вал.операций как на территории страны, так и за пределами. Внутренняя – право на совершение КБ полного круга вал.операций на территории страны. Разовая – право на осуществление одной конкретной операции в ин.валюте. Банк, получивший лицензию, называется уполномоченным, выполняющим функции агента по реализации вал.операций для своих клиентов. Определение эквивалента ин.валюты по отношению к нац.валюте производится по вал.курсу. Валютный курс – соотношение между двумя валютами, отражает их реальную покупную способность и складывается на рынке, исходя из спроса и предложения валюты. Банками также может использоваться кросс-курс при выполнении вал.операций – соотношение 2-х валют по отношению к 3-ей. Определение курса называется котировкой. Различают прямую или полную и косвенную котировку ин.валюты к национальной. Полная включает курс покупателя, по которой банк приобретает валюту и курс продавца, по которой банк продает валюту. Разница между этими курсами – маржа – является источником банковского дохода. При выполнении вал.операций банк применяет диверсификацию вал.корзины. Вал.корзина – один из методов определения средневзвешенного курса одной из валют по отношению к набору других валют. При этом количество валют в корзине и состав валют определяется в зависимости от средневзвешенного курса. Банковские операции с ин.валютой по степени нарастания их сложности и вал.риска разделяются на: 1. Ведение счетов клиентов в ин.валюте (как резидентов, так и нерезидентов). 2. Неторговые операции с ин.валютой – покупка - продажа наличной ин.валюты для физ.лиц и покупка – продажа безналичной валюты под контракт для юр.лиц. 3. Установление корреспондентских отношений с ин.банками. 4. Проведение операций по международным расчетам, связанных с экспортом – импортом товаров и услуг. 5. Операции по покупке – продаже ин.валюты на международном вал.рынке 6. Депозитные операции в ин.валюте с физ. и юр.лицами. 7. Кредитные операции по размещению средств в ин.валюте внутри страны. 8. Кредитные операции на международных денежных рынках. 9. Валютные депозитные и конверсионные операции на международных денежных рынках. Операции по привлечению вал.средств внутри страны производятся банком для формирования ресурсов в ин.валюте для последующего их размещения как правило в форме кредитов в ин.валюте для клиентов, осуществляющих ВЭД. Вал.депозиты классифицируются аналогично депозитам в нац.валюте: кратко-, средне- и долгосрочные. Хранятся средства в ин.валюте на текущих вал.счетах клиентов – депозиты до востребования и на срочных вал.счетах. Порядок открытия вал.счетов как резидентам, так и нерезидентам определяется инструкцией №3 «Об открытии и ведении банками счетов нац. и ин.валюте»: банки имеют право выпускать вал. Депозитные сертификаты и с их помощью мобилизировать ресурсы в ин.валюте. Определение цены вал.депозита зависит от суммы и срока вклада аналогично процессу определения цены по депозитам в нац.валюте. особенностью является то, что банки, выплачивая клиентам % по депозитному вкладу в ин.валюте, отображают эти затраты в своих расходах в нац.валюте. перевод нац. в ин.валюту осуществляется по курсу НБУ. При этом риск банка возрастает из-за возможного колебания курса. Поэтому при заключении депозитного договора на размещение депозита в ин.валюте банки оставляют за собой право пересматривать порядок и размеры выплаты % по депозитам в ин.валюте. Размещение вал.депозитов отечественные банки производят, как правило: В кредиты в ин.валюте; Путем вторичного размещения в виде межбанковского валютного кредита. Кредитование в ин.валюте определяется Положением НБУ «О кредитовании» №246. Особенность заключается в том, что перевод ин.валюты зарубеж для оечественного импортера осуществляется путем предварительной покупки безналичной ин.валюты на межбанковском вал.рынке с последующим ее зачислением на корсчета ЛОРО ин.банков в отечественных банках. Процентная ставка по кредитам определяется аналогично % ставке по кредиту в нац.валюте. Проценты уплачиваются в ин.валюте, но зачисляются на счета доходов банка в эквиваленте, т.е. в нац.валюте. Объектом кредита под экспортно-импортные товары и работы, услуги во ВЭД могут быть: 1. Экспортируемые товары, либо услуги, оказанные ин. заказчикам в стране и зарубежом. 2. Импортные товары и услуги, оказанные ин.поставщиками в Украине и зарубежом. 3. Расчеты с и6н.поставщиками за импортные товары в порядке документарного аккредитива, инкассо, по открытому счету, по авансовым платежам, либо по оплате счетов, выставляемых по степени готовности машин и оборудования длительным технологическим циклом изготовления. 4. Расчеты с ин.покупателями за экспорт. В процессе предоставления кредита особое внимание надо уделять кредитному договору, который должен соответствовать международным нормам. В обеспечение кредита по товарам, проданным за границу на условиях рассрочки платежа должны быть получены безусловные гарантии ин.банков - корреспондентов, а в отдельных случаях – гарантии 3-х специальных ин.фирм. Кредитование в ин.валюте: 1. Кредитование гос.нужд. формирующих внешний долг Украины. 2. Кредитование экспортно – импортных операций. 3. Кредитование деятельности предприятий с участием ин.капитала. 4. Кредитование как разновидность расчетов с рассрочкой платежа. Особое внимание следует уделять кредитованию экспортно – импортных операций, а именно, предоставлению следующих видов кредитов: Для создания и развития экспортных производств Для обеспечения текущей деятельности Под будущее поступление с учетом хода заключения контрактов на экспорт. Кредит предоставляется на обычных коммерческих условиях, действующих на мировом вал.рынке в свободно конвертируемой валюте. Основным документом, предоставляемым заемщиком для получения кредита в иностранной валюте является контракт. При решении вопроса о предоставлении кредита особое внимание обращается на наличие источников погашения кредита и гарантий, а также на своевременность выполнения обязательств по ранее получаемым кредитам. Кредиты используются заемщиком при возникновении потребности в средствах на оплату закупаемого зарубежом товара на основании переводного, аккредитивного поручений, либо сообщения ин.банка о платеже ин.фирме – экспортеру за счет кредита, предоставляемого данному банку иностранным банком. Использование кредита в ин.валюте разрешается только при условии своевременного предоставления в банк копий контрактов заемщика с ин.фирмами – контрагентами, предварительно согласованных с банком. Сроки заключения контрактов должны строго соответствовать срокам использования кредита. Общая сумма закупок не должна превышать сумму предоставляемого кредита. Банки осуществляют постоянный строгий контроль за выполнением условий кредитных соглашений, за целевым и своевременным использованием кредита в соответствии с правами, которыми наделен банк по отношению к заемщику. Форфетирование во внешней торговле означает покупку без регресса у экспортера векселей или других требований, возникающих из условий поставок банком или другим специализированным кредитным институтом при предоставлении достаточного обеспечения. Форфетирование применяется при поставке товаров на крупную сумму с длительной рассрочкой платежа (до 5-7 лет). Для того, чтобы экспортные операции могли быть форфетированы, они должны быть обратимыми и безусловными. Т. е. принимаемые форфетированые векселя должны быть непереводными на импортера с наличием аваля банка страны покупателя. В практике принимается гарантия банка 3-й стороны в дополнение к банковской гарантии, если платежеспособность импортера вызывает сомнения. Форфетирование дает экспортеру следующие преимущества: 1. Рост ликвидности 2. Освобождение от кредитного риска, риска изменения % ставок, вал.курсов. 3. Снижение долгосрочных требований в балансе. 4. Рост кредитоспособности. У экспортера отпадает необходимость контроля за погашением кредита и работы по инкассации платежей. Ставка комиссионного вознаграждения по форфетированию складывается на основании рыночного спроса и предложения и существенно превышает все обычные ставки по кредитам, т.к. форфейтер принимает на себя практически все риски. Торговля валютой осуществляется в виде кассовой или валютной сделки. Кассовая вал.сделка или сделка SPOT –контракт «на послезавтра», заключается с банком на покупку или продажу определенной суммы иностранной валюты по определенному курсу, исполняемый банком в течение 2-х рабочих дней после заключения сделки. Курс, по которому заключается сделка, основан на межбанковских рынках (КИБОР, ЛИБОР). Срочная вал.сделка или форвардный контракт – контракт, заключенный с банком на покупку или продажу определенной суммы валюты по определенному курсу, исполняемый через определенное время после заключения. Различают фиксированный и опционный форвардный контракты. Фиксированный форвардный контракт – соглашение, по которому вал.сделка была проведена по установленному курсу на определенную дату в будущем. В опционном форвардном контракте фиксируется вал.курс, по которому вал.операция будет совершена между двумя датами в будущем Стоимость сделки – обменный курс, основанный на курсе SPOT и форвардной марже. 6. В целях страхования вал.риска банки используют различные способы хеджирования, позволяющие полностью или частично снизить колебания курса: 1. Балансирование вал.риска является одним из самых простых методов снижения вал.риска. Суть его в том, что балансируется отток и приток одного вида валюты. 2. Форвардные контракты. 3. Валютные SWOP’ы являются механизмом, при помощи которого заключаются одновременно 2 сделки: На ближайшую дату обмен валюты невостребованной на необходимую валюту. На отдаленную дату обратный обмен, т.е. возврат первоначальной валюты. 4. Страхование кредитов
